Due Diligence

Процедуры Due Diligence позволяют инвестору или организатору IPO провести детальное изучение деятельности компании, являющейся объектом инвестирования, составить о ней объективное и достоверное представление.

Due Diligence

получить консультацию

Due Diligence – надёжная гарантия соблюдения интересов инвесторов.

Процедура Due Diligence проводится, как правило, при подготовке компании к первичному публичному размещению акций (IPO), а также на этапе подготовки сделок по купле-продаже бизнеса в целом или долей в уставных капиталах компаний. Проведение Due Diligence в современной деловой практике является обязательной процедурой, подтверждающей правомерность оценки стоимости бизнеса в рамках подготовки к IPO, отсутствие существенных рисков для бизнеса, и тем самым гарантируя надежную защиту прав и законных интересов инвесторов в отношении приобретаемых ценных бумаг или бизнеса (долей в бизнесе).

Подтверждение заявленных финансовых показателей бизнеса их действительным значениям, в том числе — подтверждение достоверности финансовой отчетности компании, показателей стоимости активов, обязательств, доходов, расходов и финансовых результатов компании

Подтверждение прав на ключевые активы, оказывающие существенное влияние на деятельность компании, а также выявление рисков в отношении наличия и состояния данных активов

Основные этапы проверки Due Diligence

Юридическая проверка и подтверждение надлежащих прав действующих акционеров на их доли в уставном капитале компании, наличия рисков оспаривания прав со стороны третьих лиц

Юридическая проверка надлежащего формирования органов управления компании и правомерности решений, принятых органами управления компании

Проверка надлежащего соблюдения требований законодательства в отношении регулирования бизнеса компании (наличие соответствующих лицензий, разрешений, членства в СРО, допусков и др.)

Проверка адекватности системы управления в компании, а также эффективности системы внутреннего контроля, её соответствия масштабам и специфике бизнеса

Подтверждение адекватности и достоверности показателей финансовой модели бизнеса, а также производственных и иных аналогичных показателей, используемых для оценки результатов деятельности бизнеса, его стоимости и перспектив развития

Подтверждение наличия необходимых для бизнеса производственных, материальных и трудовых ресурсов, а также ключевого управленческого персонала компании

Выявление и оценка рисков в отношении существенных обязательств, способных оказать влияние на результаты деятельности и финансовое состояние компании в перспективе

Глубина проверки и состав проверочных процедур в рамках Due Diligence обсуждаются с клиентом с учетом планов и задач клиента в отношении проверяемого бизнеса. Возможны различные варианты проведения Due Diligence - от экспресс-проверки по наиболее существенным параметрам бизнеса и ключевым факторам риска, до детального исследования всех составляющих бизнеса компании, включая финансовый, юридический, производственный, маркетинговый анализ, а также проверку устойчивости бизнеса по всем направлениям и видам рисков.

Риски, связанные с физическим наличием и состоянием активов компании;

Риски оспаривания прав на отдельные виды имущества компании со стороны третьих лиц;

Риски несоответствия финансовых и производственных показателей компании заявленным параметрам;

Риски предъявления со стороны контрагентов компании существенных финансовых требований (ненадлежащее исполнение обязательств перед контрагентами);

Риски наличия неурегулированной задолженности перед займодавцами и кредиторами;

Риски, выявляемые в процессе Due Diligence:

Риски возникновения ответственности перед третьими лицами в связи с причинением им вреда и ущерба;

Риски возникновения налоговых обязательств перед бюджетом и др.

Риски несоблюдения требований законодательства, регулирующего деятельность компании, а также требований государственных контролирующих органов;

Маркетинговые риски, влияющие на устойчивость позиций компании на рынке;

Наши проекты в области Due Diligence:

Нефтегазовая отрасль: Роснефть (дочерние компании), Группа Интегра, Евробитум.

Угольная отрасль: СИБАН-Холдинг, А-Проперти.

Компания «АКГ Акция» имеет более чем 20-летний опыт выполнения проектов Due Diligence на этапе подготовки IPO и прямых инвестиций. Среди наших клиентов — российские и зарубежные компании среднего и крупного бизнеса, представляющие широкий спектр отраслей и направлений бизнеса.

Нанотехнологии и инновации: РОСНАНО (дочерние компании).